题目

某中国公司预计8月1O日将有一笔100万美元的收入。为防止美元汇率下跌而蒙受损失,5月该公司买入1份8月10日到期、合约金额为100万美元的美元看跌期权(欧式期权),协定汇率为1美元=6.5元人民币,期权费为3万元人民币。若该期权合约到期日美元的即期汇率为1美元=6.45元人民币,那么,该公司是否会执行期权合约?并请计算此种情况下该公司的人民币收入。

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正确答案:
(1)合约到期日美元的即期汇率为1美元=6.45元人民币,而协定汇率为1美元=6. 5元人民币,因此,该公司将执行期权合约。(3分)
(2)此时,该公司可得的人民币收入为:
100×6.5-3=647(万元)(3分)

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